中国重工10月27日晚间公告称,公司拟向中国信达等8名交易对方以发行股票的方式,总计作价219.63亿元收购大船重工42.99%股权和武船重工36.15%股权。业内人士称,2017年将是船舶行业的整合大年,南北船合并是大势所趋。
中国重工10月27日晚间公告称,公司拟向中国信达等8名交易对方以发行股票的方式,总计作价219.63亿元收购大船重工42.99%股权和武船重工36.15%股权。
其中,大船重工42.99%股权评估价值为165.97亿元,武船重工36.15%股权评估价值为53.66亿元。本次交易标的资产的总评估价值合计为219.63亿元。
中国重工拟以5.78元/股价格(定价基准日前20个交易日股票交易均价的90%)向8名交易对方发行股份,预计非公开发行不超过38.00亿股股票。
需要指出的是,8名交易对方是上市公司控股股东中船重工的一致行动人。交易完成以后,中国重工的控股股东仍为中船重工,实际控制人仍为国务院国资委,本次交易不会导致上市公司控制权变更。
拟实现全资控股
据介绍,大船重工和武船重工是我国重要的船舶和海洋工程装备制造企业及海洋武器装备制造企业,是中国重工的重要子公司。
根据相关信息,截至2017年4月,大船重工和武船重工的资产负债率分别高达80%、82%。
本次交易完成后,中国重工的资产负债率将显著降低,财务负担有所减少,从而为中国重工未来的技术研发、产品拓展、产业升级赢得发展机遇,有利于维护中国重工广大公众股东的利益。中国重工实现了对大船重工和武船重工的全资控股,有利于进一步增强中国重工对子公司的控制力,确保重点项目的顺利推进。
中国重工也表示,虽然本次发行股份购买资产有利于降低上市公司整体资产负债率、减轻标的公司财务负担、增强军品业务可持续发展能力、提高公司中长期市场竞争力和盈利能力,但短期内公司存在即期回报指标被摊薄的风险。
南北船合并引期待
今年8月17日,中国重工公告,拟引入中国信达等8家新股东实施市场化债转股,以债权或现金的方式对大船重工、武船重工进行增资,合计约218.68亿元。当时就有业内人士分析,中国重工放下债务的包袱,可能是为下一步的“大动作”扫清障碍,这也再度引发大家对南北船合并的猜想。
如今中国船舶、中船防务仍在停牌中,中国重工为确保重点项目顺利推进,股票也暂不复牌。
在两大集团一系列大动作之下,南北船合并更加受期待。国金证券研报认为,2017年将是船舶行业的整合大年,南北船合并是大势所趋。一方面由于我国的军船制造需要南北船合并来加深合作、提高产能,另一方面南北两船的内部整合已接近尾声。
(文章摘自2017年10月28日《证券时报》)
图片来源:找项目网
中国重工 南北船合并